Við hverju má búast: Bankareglur undir Biden-stjórninni

Búist er við að umskiptin yfir í nýju Biden-stjórnina muni hafa verulegar breytingar á mörgum sviðum bandarísks lífs. Og bandarískar bankareglur , þar á meðal breytingar á Consumer Financial Protection Bureau (CFPB forystu), eru óumflýjanlegar. Almennt er búist við að Joe Biden, nýkjörinn forseti, muni herða reglur og auka framfylgd gildandi reglna. Hér eru nokkrar af þeim bankareglum sem búist er við að Biden-stjórnin muni hafa áhrif á.

1. Skipta um leiðtoga CFPB

CFPB er einstaklega í stakk búið til að skilja og bregðast við áhyggjum af fjárhagsvandræðum venjulegra Bandaríkjamanna. Meðan á heimsfaraldrinum stóð sá CFPB mikla aukningu á kvörtunum neytenda, allt frá rándýrum útlánatilraunum til bóluefnatengdra svindls til misnotkunar á persónulegum upplýsingum neytenda. Á Trump-árunum, þegar almennt er talið að hann hafi veikt útbreiðslu CFPB, gat embættið ekki þjónað neytendum á sama hátt. Þetta kom best fram í ákvörðun Trump-stjórnarinnar að skipa Mick Mulvaney, harðan gagnrýnanda eftirlitsstofnunarinnar sem reyndi að takmarka vald hennar innan frá. Mulvaney hætti við ráðningar, hætti að innheimta sektir og fór yfir allar núverandi rannsóknir. Með geldlausum CFPB er líklegt að Biden endurheimti CFPB í upprunalegan tilgang. Verulegur hluti af því er að tilnefna nýjan CFPB forstjóra. Vangaveltur eru um að fyrrverandi leikstjórinn Richard Cordray muni snúa aftur til starfa. Aðrir valkostir eru meðal annars öldungadeildarþingmaðurinn Elizabeth Warren (demókrati-Massachusetts), fulltrúi Katie Porter (demókrata-Kaliforníu), eða fyrrverandi neytendamálastjóri New York City, Mark J. Green.

2. Endurreisa verkefni CFPB

Burtséð frá vali á CFPB forstjóra, getur maður verið viss um að ný forysta CFPB mun endurspegla upprunalega réttlætingu stofnunarinnar: aukið eftirlit stjórnvalda með fyrirtækjum. Nýi forstjórinn mun líklega koma með nýjar bankareglur. Þetta er óumflýjanlegt. Framsæknari og reglusinni forstöðumaður mun þýða aukið eftirlit og framfylgd, auk þess að setja reglur sem voru settar til hliðar undir stjórn Trumps á ný. Til dæmis verða lánveitendur á útborgunardögum að öllum líkindum aðeins krafðir um að tryggja lán til neytenda sem geta endurgreitt þau. Í ljósi óstöðugleika áhrifa samdráttarins á milljónir Bandaríkjamanna, mun þetta líklega þjóna mikilvægu hlutverki við að vernda viðkvæma íbúa fyrir fjárhagslegum skaða. Agil compliance tækni getur auðveldað bönkum að draga úr höfuðverk sem oft fylgir nýjum CFPB reglugerðum. Til dæmis geta sjálfvirk vinnuflæði gert það auðvelt fyrir fylgniteymi að fínstilla viðskiptareglur í tengslum við kröfur, skilmála og skilyrði samþykkis og annað sem þarf til að halda í við breyttar kröfur.

3. Að binda enda á Covid-19 heimsfaraldurinn

Ein af afleiðingum kransæðaveirukreppunnar sem sjaldnar er talað um er aukning kvörtunar neytenda. CFPB barst 29.494 kvartanir í mars 2020 þar sem meint var að misþyrma neytendum - sem hækkuðu í 37.926 í júní 2020. Rándýrir lánveitendur og fyrirtæki nýttu sér örvæntingu fólks eftir aðstoð, hvort sem það var fjárhagslegt eða læknisfræðilegt. Þó að það verði alltaf til slæmir leikarar, og þó að reglur séu alltaf nauðsynlegar til að halda þeim í skefjum, er mikilvægt að takast á við undirliggjandi orsök aukinnar svika. Þó að kjörinn forseti Obama hafi þurft að takast á við hagkerfi í kreppu vegna markaðsþátta er Biden hagkerfi sem getur ekki tekið við sér fyrr en núverandi heilbrigðiskreppa er leyst. Þess vegna, þó að Obama þyrfti að forgangsraða við að laga fjármálakerfið og fjárfesta mikið í að herða reglur, mun það ekki duga fyrir Ameríku sem Biden hefur erft. Biden hefur þegar afhjúpað 1.9 trilljón dala útgjaldapakka sem ætlað er að berjast gegn heimsfaraldrinum og áhrifum hans á hagkerfið. Fjármagnið kemur að öllu leyti í gegnum meiri alríkislántöku. Ef honum tekst að vinna stríðið gegn Covid er mjög líklegt að hagkerfið taki við sér aftur - ásamt störfum og heilbrigðisþjónustu. Við þessar nýju aðstæður - betri atvinnu og heilsa - myndi maður vona að neytendur yrðu síður viðkvæmir fyrir svindli og ósanngjörnum starfsháttum.

4. Framfylgja notkun Fintech í þágu neytenda

Fintech, eða fjármálatækni, hefur möguleika á að vera frábær jöfnunartæki. Ný fintechs getur gert bágstöddum hópum kleift að fá jafnari aðgang að bílalánum , húsnæðislánum og annarri fjármálaþjónustu. Líklegt er að Biden-stjórnin muni kynna nýjar reglugerðir til að tryggja að fintechs sé notað til að styrkja lög eins og Community Reinvestering Act (CRA) . Að stækka aðgengi fjölbreyttra íbúa að háþróaðri fjármálaþjónustu mun líklega vera áhersla stjórnsýslunnar. Til dæmis nota fintechs stundum sjóðstreymi einstaklings til að meta hæfi þeirra til láns, öfugt við lánstraust þeirra (FICO). Oftrú á lánshæfiseinkunn hefur lengi verið vandamál og líklegt er að eftirlitsaðilar undir nýju stjórnsýslunni muni breyta reglum sem krefjast þess að greina lánstraust. Annar möguleiki er að nýja stjórnin muni hvetja fintechs til að hjálpa til við að koma landinu út úr efnahagskreppunni. Til dæmis geta fintechs meira en hefðbundnir bankar auðveldlega nýtt sér tækni til að flýta fyrir eftirgjöf lána á PPP umferð tvö . Eftirlitsaðilar geta einnig sett nýjar reglur um aðgang að fjárhagsupplýsingum neytenda samkvæmt kafla 1033 í Dodd-Frank lögum . Eins og er, gerir hluti 1033 neytendum kleift að fá aðgang að gögnum sem fintechs safna frá þeim og nota þau til að ná stjórn á fjármálastarfsemi sinni. Þó að þessi ráðstöfun hafi verið hönnuð til að bæta fintech-upplifun neytandans, gera söluaðilum kleift að nota persónuleg gögn til að bæta eða þróa nýjar vörur, þá var hún líka full af áhættu neytenda. Að bæta nýjum reglum við kafla 1033 mun gera neytendum kleift að hámarka hagnað sinn af fintechs en lágmarka áhættu þeirra.

Niðurstaðan: Nýjar bankareglur og eftirlit eru á leiðinni

Það er ólíklegt að innleiðing nýrra bankareglugerða verði fyrsta forgangsverkefni Biden fljótlega eftir embættistöku hans. Að berjast gegn kransæðavírnum, auka einingu í sundruðu þjóðinni og fá fjárhagsaðstoð í hendur borgaranna verður efst í huga. Á sama tíma munu allar þessar aðgerðir óbeint stuðla að íbúum sem er minna viðkvæmt fyrir rándýrum viðskiptaháttum. Stjórn Biden mun óhjákvæmilega setja lög og skipa fólk sem skapar strangara regluumhverfi en það sem Trump var í forsæti fyrir. En þegar Covid-ógnin hverfur og hagkerfið tekur við sér, gæti Biden ekki þurft að leyfa pendúlnum að sveiflast í gagnstæða átt við ofeftirlit. Millivegur sem gerir fjármálastofnunum og fyrirtækjum kleift að anda á meðan að vernda borgarana fyrir fjárhagslegum skaða er meira en mögulegt er.